SCPI Santé

Les SCPI sont devenues au fil des années une solution d’investissement de plus en plus plébiscitée par les épargnants. En effet, elles offrent à ceux-ci un accès privilégié au marché immobilier professionnel tout en leur permettant de se constituer des revenus.

Avec un volume record de collecte en 2019, de plus de 8 milliards d’euros, la SCPI marque un bon de +68% par rapport à l’exercice précédent. Dans ce contexte, les SCPI cherchent à se différencier les unes des autres et dans ce sens, elles veillent à innover leur offre.

Qu’il s’agisse d’une diversification géographique notamment à l’étranger et plus précisément en zone euro ou encore d’une diversification sectorielle, les SCPI offrent désormais une pluralité d’actifs notamment sur le secteur de la santé. Pourquoi les SCPI visent elles ce marché et comment investir en SCPI de santé ?

Tout d’abord, qu’est ce qu’une SCPI ?

Pour rappel, une SCPI est une solution d’investissement dans l’immobilier. En effet, elle va collecter des fonds auprès des épargnants afin de se constituer un patrimoine immobilier ( la plupart du temps, de l’immobilier professionnel).

Une fois ce patrimoine constitué, la SCPI via sa société de gestion va assurer la gestion de celui-ci, gérer les locataires, collecter les loyers et les reverser à chacun des associés sous forme de revenu au prorata du nombre de parts détenues.

Avantages de l’investissement en SCPI

Investir en SCPI renferme un certain nombre d’avantages importants dont l’investisseur doit avoir connaissance. En effet, la SCPI offre un accès privilégié à l’immobilier professionnel à un faible coût puisque le prix de souscription oscille généralement autour d’une centaine d’euros.

Aussi, la SCPI est un support de placement alliant une bonne performance et un bon rendement à un risque faible. Il faut garder à l’esprit que la SCPI reste avant tout de l’immobilier, un support sécuritaire et au sein de la SCPI, le patrimoine est sélectionné de manière très rigoureuse, selon une politique bien définie et par des professionnels.

Investir en SCPI permet également de pouvoir diversifier géographiquement l’ensemble des actifs puisque les SCPI veillent à assurer une répartition et une diversification géographique et sectorielle. Comparativement à un investissement immobilier direct, la SCPI présente l’avantage de ne pas nécessiter des frais de notaire et surtout de bénéficier d’une gestion assurée par des professionnels.

Les SCPI de santé peuvent être acquises de quatre manières différentes

  • En cash : règlement du montant de la souscription par chèque ou virement ;
  • À crédit : grâce à un crédit immobilier octroyé par la banque ;
  • En assurance vie : en tant que support de placement au sein du contrat ;
  • En démembrement : cette technique d’acquisition permet d’acquérir la nue propriété ou l’usufruit des parts de SCPI.

La SCPI, pour quels objectifs ?

Le support de placement présente l’avantage de pouvoir être utilisé afin de réaliser plusieurs objectifs patrimoniaux . Ainsi et en fonction de la méthode d’acquisition utilisée, la SCPI peut être utilisée dans le cadre de :

  • Création de patrimoine : acquérir des parts de SCPI, c’est devenir propriétaire d’un pourcentage du parc immobilier détenu par la SCPI. De ce fait, l’investisseur peut grâce à la SCPI, se constituer un patrimoine immobilier.
  • Création de revenus complémentaires : la SCPI, grâce à l’exploitation et à la gestion de son parc immobilier, génère des revenus. Les épargnants peuvent donc se constituer un revenu complémentaire grâce à cette solution d’investissement.
  • Transmission de patrimoine : les parts de SCPI peuvent être également être utilisées dans le cadre d’une préparation de transmission de patrimoine.

En effet, il faut savoir que les parts de SCPI, en cas de décès, entrent directement dans l’actif successoral de leur détenteur. De plus, en fonction du mode de souscription choisi, la transmission peut être optimisée.

SCPI : inconvénients

Bien qu’elle renferme beaucoup d’avantages pour l’investisseurs et soit la réponse à plusieurs problématiques patrimoniales, la SCPI renferme certains inconvénients qu’il est important de connaitre :

  • Garantie du capital : le capital investi en SCPI n’est pas garanti. En effet, la SCPI présente un risque de perte en capital.
  • Frais de sortie : l’un des inconvénients de l’investissement en SCPI se situe au niveau des frais. Il s’agit plus précisément des frais de sortie, en cas de revente des parts. Généralement sur un investissement en SCPI, il faut compter des frais de l’ordre de 10 à 12%.
  • La durée d’investissement : la SCPI est un investissement contrôlé et validé par l’AMF. De ce fait, elle recommande une durée d’investissement minimale de 8 ans.

SCPI de santé : solution innovanteSCPI de santé solution innovante

Parmi les SCPI diversifiées en termes de nature d’actifs détenus, il y a les SCPI de santé. Il s’agit de SCPI dont le patrimoine est composé exclusivement d’actifs de santé. Il s’agit donc d’une solution d’investissement innovante en SCPI. Les investisseurs peuvent donc se constituer un patrimoine sur ce secteur, initialement plus facile d’accès aux institutionnels.

Pourquoi ce secteur ?

Le secteur de la santé est un secteur important au sein de la société. Du fait du vieillissement de la population et des différentes évolutions, de nouveaux besoins apparaissent.

De ce fait, les SCPI de santé sont une réponse à un enjeu sociétal puisque grâce à ces SCPI, le système de santé pourra ainsi être consolidé. De plus, la crise du coronavirus a démontré l’importance du système santé et de ses infrastructures au sein d’un pays. Pour rappel, le secteur de la santé est en croissance soutenue de même que son marché immobilier.

Focus sur des SCPI de santé : Pierval Santé et Primovie

1- Pierval Santé

Pierval SantéPierval Santé est une SCPI dédiée aux actifs immobiliers sur le secteur de la santé. Créée en 2013, elle est une SCPI à capital variable qui vise à atteindre un objectif sociétal en créant un fonds d’investissement immobilier et prendre part au développement du marché immobilier de santé.

Pour ce faire, elle vise à se constituer un patrimoine immobilier largement diversifié sur des actifs en liens directs ou indirects avec le secteur de la santé. Ces actifs pourront être situés en France ou en Europe et porteront essentiellement sur des biens tels que :

  • Des unités et établissements d’accueil spécialisés dans le traitement de maladies comme Alzheimer, parkinson, etc…)
  • Des établissements de soin de suite et de Réadaptation
  • Des Etablissement d’Hébergement pour Personnes Agées Dépendantes
  • Des maisons de retraite
  • Des cliniques
  • Des laboratoires
  • Des pharmacies, etc.

Les acquisitions de la SCPI peuvent porter sur des actifs déjà construits ou en Etat Futur d’Achèvement (VEFA).

Historique de la SCPI Pierval Santé

De 2017 à 2019, la capitalisation est passée de 237 millions d’euros à 884 millions d’euros. Le rendement quant à lui, sur la même période est resté stable à 5,05%. De la même manière, le prix de souscription est de 1000 €.

Historique de la SCPI Pierval Santé

2- Primovie

PrimovieCréée en 2012, Primovie est gérée par le groupe Primonial. Elle est la première SCPI du marché dont la politique d’investissement est orientée sur l’immobilier de santé ( maisons de retraite, EHPAD, cliniques MCO, résidences séniors) et d’éducation ( crèches, écoles, universités, etc).

Solution d’investissement innovante, Primovie évolue donc sur un secteur subissant une faiblesse d’offre et décorrélé des cycles économiques.

Elle est investie à la fois en France mais aussi en zone euro. Ses caractéristiques sont les suivantes :

  • Capitalisation : 3 102 milliards
  • Prix de souscription : 203 €
  • Valeur de retrait : 184,43 €
  • Minimum de souscription : 10 parts
  • Taux de rentabilité interne : 4,29 %

Historique de la SCPI Primovie

De 2017 à 2019, la capitalisation a connu une augmentation exponentielle, ce qui témoigne du succès de la SCPI. Primovie est d’ailleurs l’une des plus grosses SCPI du marché du point de vue de sa capitalisation. De même, elle veille à maintenir le niveau du rendement délivré.

Historique de la SCPI Primovie

Il est indéniable que l’investissement en SCPI est une solution d’investissement dans l’immobilier qui, grâce à sa flexibilité et son accessibilité, est ouvert à un grand nombre d’épargnants.

Les SCPI innovent de plus en plus surtout en ce qui concerne la nature et la situation géographique des actifs qu’elles détiennent d’où la création des SCPI de santé. Elles portent de ce fait sur un secteur atypique de l’immobilier et qui joue un rôle important au sein de la société.

Détenir des parts de SCPI de santé dans son portefeuille de SCPI permet de diversifier et de mutualiser encore plus les risques. Il est d’ailleurs recommandé de tenir compte de certains critères. Nos conseillers sont disponibles pour vous accompagner dans la réalisation de votre projet d’investissement.